5 consigli fiscali per i coltivatori di alberi

Il Congresso ha fornito ai proprietari di terreni boschivi alcune disposizioni fiscali favorevoli. Ecco cinque suggerimenti progettati per aiutarti a trarre il massimo vantaggio da queste disposizioni ed evitare di pagare tasse sul reddito non necessarie o commettere errori costosi. Questo rapporto è solo un'introduzione. Consultare i riferimenti e i collegamenti forniti per informazioni complete sull'argomento.

Comprendi anche che stiamo discutendo l'imposta sul reddito federale qui. Molti stati hanno i loro sistemi di tassazione che possono essere drammaticamente diversi dalla tassazione federale ed è di solito un'imposta sul valore, una liquidazione o un reddito.

Ricordare questi cinque punti quando si depositano le imposte sul reddito federali sul legname:

Stabilisci la tua base

È fondamentale stabilire le basi il più presto possibile e conservare buoni registri. Base è una misura del tuo investimento in legname rispetto a quello che hai pagato per il terreno e altri beni capitali acquisiti. Registra il più presto possibile i costi di acquisizione delle foreste o il valore dei terreni forestali ereditati. Quando vendi il tuo legname in futuro, puoi utilizzare questi costi come detrazione dall'esaurimento.

Modifica o intensifica la base per nuovi acquisti o investimenti. Abbassa la base per vendite o altre cessioni.

Conservare i registri per includere un piano di gestione e una mappa, le ricevute delle transazioni commerciali, i diari e gli ordini del giorno dei proprietari fondiari. Base del rapporto e esaurimento del legname nel modulo T IRS, "Programma delle attività forestali, parte II.

È necessario presentare un modulo T se si richiedono detrazioni per l'esaurimento del legname o si vende legname. I proprietari con vendite occasionali possono essere esclusi da questo requisito, ma è considerato prudente presentare. Archivia la documentazione del tuo anno utilizzando questa versione elettronica, modulo T.

Sapere cosa è deducibile

Se si possiede una foresta per fare soldi, le spese ordinarie e necessarie sostenute per la gestione dei terreni forestali come impresa o investimento sono deducibili anche se non vi sono entrate correnti dalla proprietà. Ciò include se hai eseguito lavori di riforestazione o stabilito costi significativi per la rigenerazione dei supporti in legno.

È possibile detrarre completamente i primi $ 10.000 di spese di rimboschimento qualificate durante l'anno imponibile. Inoltre, è possibile ammortizzare (detrarre), in 8 anni, tutte le spese di rimboschimento superiori a $ 10.000. (A causa di una convenzione semestrale, puoi richiedere solo la metà della parte ammortizzabile il primo anno fiscale, quindi in realtà sono necessari 8 anni fiscali per recuperare la parte ammortizzabile.)

Qualità per guadagni in conto capitale a lungo termine?

Se hai venduto legname in piedi durante l'anno imponibile detenuto per oltre 12 mesi, Yyu potrebbe essere in grado di beneficiare delle disposizioni sulle plusvalenze a lungo termine sul reddito da vendita di legname che ridurranno il tuo obbligo fiscale. Quando vendi legname in piedi in un'unica soluzione o in base al pagamento, i proventi netti generalmente si qualificano come plusvalenza a lungo termine. Ricorda, puoi qualificarti per questo trattamento a lungo termine delle plusvalenze sul legname solo se tieni il legname per più di un anno. Non è necessario pagare l'imposta sul lavoro autonomo sulle plusvalenze.

Hai avuto una perdita di legname?

Se si è verificata una perdita di legname durante l'anno imponibile, nella maggior parte dei casi è possibile dedurre solo le perdite (sinistri) di natura fisica e causate da un evento o una combinazione di eventi che ha seguito il suo corso (incendi, inondazioni , tempeste di ghiaccio e tornado). Ricorda che la tua detrazione per un sinistro o per una perdita qualificata non-sinistro è limitata alla tua base di legname, meno eventuali assicurazioni o indennità di salvataggio.

Invia i rapporti richiesti all'IRS

Se durante l'anno imponibile hai ricevuto assistenza federale o statale sulla partecipazione ai costi tramite la ricezione di un modulo 1099-G, sei tenuto a segnalarlo all'IRS. Puoi scegliere di escluderne alcuni o tutti, ma devi segnalarli. Ma se il programma si qualifica per l'esclusione, puoi scegliere di includere il pagamento nel tuo reddito lordo e sfruttare appieno le disposizioni fiscali vantaggiose o di calcolare ed escludere l'importo escludibile.

L'assistenza alla quota di costo esclusa comprende il Programma di riserva di conservazione (solo pagamenti CRP), il Programma di incentivi per la qualità ambientale (EQIP), il Programma di potenziamento dei terreni forestali (FLEP), il Programma di incentivi per gli habitat della fauna selvatica (WHIP) e il Programma di riserva delle zone umide (WRP). Diversi stati hanno anche programmi di ripartizione dei costi che si qualificano per l'esclusione.

Adattato da USFS, Cooperative Forestry, Suggerimenti fiscali per i proprietari terrieri forestali di Linda Wang, Specialista in materia fiscale delle foreste e John L. Greene, Ricercatore forestale, Stazione di ricerca meridionale. Basato su a Rapporto 2011.